Gold traden - long bzw. short

Gold ist im Vergleich zu einigen fundamentalen Treibern in einer Divergenz.

Vergleich mit den US-Börsen:
Chart Gold im Vergleich zu Gold/SPY.
Schwarzer Graf steht wieder am Tief.
Gold ist vorausgelaufen und muss erst beweisen, ob das nachhaltiger sein kann.

 

Vergleich mit dem USD und US-Staatsanleihen (30Y Treasury Bond price):

Schwarzer Graf zeigt heuer ein neues Tief.
Gold ist vorausgelaufen und muss erst beweisen, ob das nachhaltiger sein kann.
 

Vergleich mit dem Verh. EEM/SPY (Charakteristik für die Rohstoffe)
Lila Graf zeigt bisher wenig Stärke; könnte eine Bodenbildung sein.
Gold ist vorausgelaufen und muss erst beweisen, ob das nachhaltiger sein kann.

Es wird sich erst zeigen wie sich die Divergenzen auflösen könnten.
 

....ich sehe du befasst dich auch mit Spreads, sehr nice.

Werd hier mal am WE meinen Send zum Dollar, Gold und Silber ablassen...zwinker  

 

Die Netto-Shorts der Commercials sind bis VOR der Fed Sitzung am Mittwoch weiter zurückgegangen... auf 106k  

... über viele Jahre kann man hier einsehen:
http://tsi-blog.com/2017/03/real-performance-comparison/

1980 gab es eine gigantische Silber Blase, die wir niemals wieder sehen werden.
2011 lief die Echo-Blase in Silber, die vom Gold getragen war.
Das Rohöl lief 2008 in die Blase (peak-oil und all diese Geschichten waren damals aktuell).
Rohstoffe generell (grün) sind an einem realen Jahrhunderttief angelangt. Die werden immer billiger, obwohl die Bevölkerung stetig ansteigt.

Der DOW steht real betrachtet noch unter dem 2000er Blasen-Hoch, aber langfristig (total return, also inkl. Dividenden!) deutlich über dem Gold.

Also Silber und Rohöl stehen heute REAL am Stand von Anfang der 1970er Jahre!
...sind also sicher kein interessantes Langzeit-Investment, aber konnten den realen Wert immerhin halten.
Interessant sind da die spekulativen Phasen. Aber da sind die letzten Mania-Phasen noch nicht so lange her.

Aktien zeigten -- klar hier gibt es Wertschöpfung -- über diesen Zeitraum die beste Performance. Das sollte immer das Basisinvestment sein.
Gold steht derzeit noch deutlich oberhalb des puren Werterhaltes. Wir wissen nicht ob das hält.
Alles hängt von den Börsen und vom Finanzsystem ab. Wie lange hält der Aufschwung an, der seit 2009 läuft?

Sind die Börsen bereits am Ende einer Mania-Phase wie z.B. ab 1995? Es sieht nicht danach aus....
 

Artikel vom 28.03.17

Link:
http://boerse.ard.de/anlageformen/rohstoffe/...den-durchbruch100.html  

Silber steigt in der letzten Zeit ziemlich kontinuiertlich ebenso wie Gold. Warum steigen
aber nicht die Silberminen- bzw. Goldminenakten überproportinal, wie es sonst meist
der Fall ist, im Gegenteil die Minen-Aktien fallen meist  eher. Was wird da gespielt?
 

...wie z.B.  jene, die aktuell zwischen den EM und den EM-Minen Aktien zu erkennen sind, weisen auf eine innere Marktschwäche hin. D.h. jene Spekulanten, die wirklich risikobereit sind, glauben nicht an eine Chance, dass die EM weiter ansteigen.

Die Divergenz wird immer aufgelöst. Entweder die Minenaktien Spekulanten lagen falsch, oder sie lagen doch richtig...
IMO ist die Wahrscheinlichkeit, dass diese innere Marktschwäche zu zukünftig fallenden EM Kursen führt, doch > 0,5. Noch dazu gilt an den Börsen aktuell weiterhin Risk-On... siehe NASDAQ oder siehe TecDAX.


 

Gold/SPY:
Oben sind die Div. nicht berücksichtigt, unten sind sie inkludiert.
 

... in die Börsen ist enorm angestiegen. Das sieht man auch im neuen realen Tief des Verh. Gold/SPY.
Diese hohe Zuversicht in die Wirtschaftsentwicklung und in die Börsenstärke hat Gold zurück in den Bärenmarkt-Modus getrieben.

 

Wahrscheinlich geht es noch ein wenig Richtung Süden,
kann ohne Schwung nicht einfach direkt über den GD 200.
 

des Donchian Channel 100 auf Tagesbasis. Bei 1264$.
Das ist die Marke. Ein ganz wichtiger Marker.
Zudem GD 200  

Auch Silber an der wichtigen Marke von $18,5.
Ich denke, dass es wahrscheinlicher ist, dass wir davor nochmals tiefere Kurse sehen könnten.

Hängt jetzt viel vom Börsenverhalten ab.
Ziehen diese weiter quasi "unaufhaltsam" nach oben?
Börsen sehen ultra-stark aus. Jeder kleine Pullback wird sofort gekauft!

Je öfter die $1260 im Gold getestet werden, desto wahrscheinlicher brechen sie...
Inkl. 27. Feb. hatten wir gestern den 3. Test.
 

durch nach oben, oder meintest du nach unten....?  

...auf Tagesbasis. Leider mit Beginn der Bombardierung des Syrischen Flughafens.  

... der im EM Sektor relativ oft vorkommt.
Aber das ist generell natürlich bärisch zu interpretieren.

 

Wenn man mit einfachen Mitteln den Chart anschaut, wäre die Untergrenze bei 1239$.
Generell ist der DC100 ein sehr gutes Hilfsmittel. Solange der Kurs sowieso nicht unter die Mittellinie fällt ist das hier alles als Long Signal zu interpretieren.
Jetzt schon von False- Break zu schreiben, ist viel zu früh und auch nicht nachvollziehbar.
Aber das scheint ja ein generell psychologisches Problem der Menschen zu sein. Darum sind Trendfolgestrategien psychologisch schwer zu traden.  

Die Erholung im Gold seit 10. März hat bisher keine Unterstützung vom Minensektor bekommen -- das ist relevant! So lange diese relative Schwäche der Minenaktien nicht aufgelöst wurde, gehe ich davon aus, dass die Goldkorrektur nicht zu Ende ist.

Im April könnte eine Vorentscheidung fallen ob das Gold nochmals weiter fällt?
HUI/Gold < 0,15 wäre bärisch zu sehen, > 0,18 würde die Gold- Korrektur beenden!
 

Hallo
Info unter
http://finanzportal.wiwi.uni-saarland.de/tech/Kapitel6_9.htm
Zu Beginn dieser Woche, kam der Chart etwas unter Druck, und testete jetzt zum zweiten mal die 1248 $. Von da aus ging der Kurs steil nach oben in Richtung 1256$. Der Chart nutzte sein volle Höhe im Bullenmarkt bei double Breakout. Zusätzlich wurde der DC 100 gerissen. Ein unglaublich starkes Signal.
Upside breakout bullish resting line: Gewinnchance 92% (siehe B8) Oder auch kurz. Wimpeldurchbruch. Der Wimpeldurchbruch knackt sogar den breakout of a tripple top.

Meine Strategie: long: ab 1248$ und halten mit CFD, stopp 1129, alles mit RiskManagement
 

...die den Bärenmarkt bisher begrenzt, "punktgenau" abgeprallt.

Klar, eine Trendlinie ist subjektiv, jeder zeichnet diese ein wenig anders oder in einem anderen Maßstab (lin. oder log.).
Aber auch das Feb.-Hoch konnte nicht geknackt werden.

Auch Silber ist an der extrem wichtigen Marke von $18,5 gescheitert.
Die Minenaktien zeigen weiterhin relative Schwäche zum Gold.
All das zeigt die Schwäche der EM-Bullen und spricht IMO für wieder fallende EM-Kurse.

Tesla neues ATH, da geht die Post ab. Da gibt es noch keine Unsicherheit an den Finanzmärkten.


 

Gold kann die Kaufkraft auch langfristig erhalten. Vorausgesetzt man kauft nicht oberhalb der Durchschnittslinie!
 

... glaubt noch nicht an einen nachhaltigen Goldanstieg!
Siehe Vergleichs-Chart.
Die Juniors (GDKJ) stiegen im grünen Feld, trotzdem das Gold das Top erreicht hatte, relativ zu den Seniors (HUI) weiter an = Risk On im EM-Sektor.
Die Juniors fallen im roten Feld, trotzdem das Gold ein Tief  erreicht hatte, relativ zu den Seniors = Risk Off im EM-Sektor. Das Sentiment im Junior-Sektor sinkt auf das Dez.-Niveau ab.
Falls der Goldanstieg heuer kein Fake bleiben soll, sollte sich auch das Sentiment wieder mehr in Richtung Risikofreude verschieben (violett dreht nach oben)!

 

Neue 45 Grad Unterstützungslinie gekennzeichnet.
Sonst nix neues. Immer noch long.