ist ja, dass selbst wenn einiges nicht so eintritt wie von Purdie beschrieben, die Aktie trotzdem deutlich unterbewertet und damit sehr stark nach unten abgesichert ist. Selbst bei der Gewinnung von nur 10% der Orange Kunden, statt den hier erwarteten 25%, oder den auf der HV von Arnoth genannten 33%, wären es trotzdem 40 Mio Umsatz. Gewinnt man zudem nur die Hälfte der erwarteten zukünftigen Vertragsabschlüsse, wäre in 3 Jahren trotzdem ein Umsatz über 100 Mio. machbar, sowie ein EPS von 3,5-4. Selbst das wären Kurse von um die 100 Euro bei KGV 25-30.
Man stelle sich nur vor, es läuft wirklich so, wie wir uns das alle erhoffen: Orange liefert mindestens 100 Mio Umsatz, man schließt nochmals 1-2 große Gruppenverträge ab und gewinnt zudem mehrere mittlere und kleinere MNOs über die eigene Hardwarefinanzierung und das erste Umsatzmodell. Zudem gewinnt man mehrere MVNOs, vor allem auch diejenigen innerhalb des Orange Netzwerks und den Netzwerken der anderen MNOs. Auch Wirecard, sowie dessen Geschäftskunden bieten erheblichen Mehrwert für Cyan. Plus Bankgeschäft, Spielegeschäft und Geschäft mit Regierungen. Auch die Innovationskraft von Cyan sollte man nicht unterschätzen, so werden durch die hohen Investitionen und die Zusammenarbeit mit Forschungszentren und Universitäten, mit Sicherheit weitere interessante Produkte auf den Markt gebracht werden können. Dazu kommen dann noch die 35 Mio Umsatz aus 2019. Den möglichen Börsengang in den USA sollte man auch nicht vergessen, dieser könnte das Bewertungsniveau nochmals deutlich steigern.
Addiert man diese Möglichkeiten, käme man auf mehrere hundert Millionen Umsatz in fünf Jahren. Dann hätten wir sogar deutlich mehr als unseren Tenbagger :)
Und selbst wenn es nicht so kommt, steht Cyan mit sehr hoher Wahrscheinlichkeit deutlich höher als heute.
|
Thread abonnieren
ETF-Sparplan