Hot-Stock 12-2016 Value-Depesche / Wild Bunch AG

und natürlich ist das zweite Halbjahr mit dem Weihnachtsgeschäft immer stärker,
könnte ein EBIT von über 6Mio Euro erreicht werden.
Das wäre dann eine Steigerung um über 50% zum Vorjahr (4Mio).

Umsätze für gesamt 2017 erwarte ich mit nun 115-120Mio,
für 2018 dann eine deutliche Steigerung auf hoffentlich knapp 150Mio.

So kann es weitergehen!  

ein "Übergangsjahr" mit keinen großen Umsatzsprüngen wird, habe ich erwartet und auch schon vor der Veröffentlichung der Zahlen gepostet.

Um so mehr bin ich von der Ergebnissteigerung des 1. Halbjahres positiv überrascht. Das sieht stark danach aus, dass ein nachhaltiger Turnaround mit erheblichen Umsatz- und Ergebnissteigerungen ab 2018 gelingt.

Die angedachte Kapitalerhöhung zur Schuldentilgung macht absolut Sinn und ist erforderlich, um das Wachstum nicht zu gefährden.

Die KE wird m. E. auch möglich sein, da der Kurs schon bald über den erforderlichen Wert von 1? ausbrechen wird! Derzeit haben wir nach meiner Meinung absolute Schnäppchenkurse! WB steht derzeit wesentlich besser da, als bei der letzten Kapitlerhöung im Febr. 2016 zu  
2,05 ?/Aktie!



 

durch die Kreditlinie von 20Mio von Bank Leumi aussichtsreiche Projekte für 2018 anzustoßen.
Die langwierigen Querelen mit dem Testat 2015 haben sicher viele Kapazitäten beim Management gebunden,
auch die können nun voll ins Kerngeschäft gehen.

Die 1? Marke ist nun wesentlich realistischer als je zuvor,
möglicherweise warten aber einige institutionelle Investoren
noch die Hauptversammlung ab, bevor sie möglicherweise einsteigen?

Der Freefloat ist sehr gering, siehe auch Taxen der letzten Woche
auf Xetra, teilweise 0,45/0,59.

Vielleicht verlassen wir auch schon früher den pennystock-Bereich?

Es bleibt spannend!!!
 

stehen jetzt klar auf kaufen?  

dann kannst Du ja loslegen.

Meine Einschätzung: nach der HV wird der Pennystock-Bereich verlassen,
eventuell muss noch das Recht bei den Aktionären eingeholt werden,
eine Kapitalerhöhung durchzuführen?  

als letzter Baustein der finanziellen Stärkung.....! Wie im Halbjahresbericht beschrieben  

muss man sich entscheiden, ob man dann seine Bezugsrechte weiterverkauft oder einsetzt.  

mal versucht den operativen Cashflow, Umsatz, EBITDA und Ebit mit den veröffentlichten Berichten 2015 und 2016 darzustellen.
Funktioniert leider nicht, weil die Zahlen innerhalb der Berichte sich widersprechen!
Kann das bitte jemand gegenprüfen?
Vielleicht übersehe ich hier etwas.

Ich hab auch Ariva gebeten sich die neuen Zahlen anzugucken und die Kennzahlen-Seite zu aktualisieren.  

Verstehe diese positiven Kommentare hier nicht mehr.

Die Fakten:

1.Umsatz ist im ersten HJ zurückgegangen - negativ
2. Die Margen sind wie erwatet besser ausgefallen -neutral
3. Die langfristigen Schulden sind nicht wie von einigen erwartet gefallen sondern liegen weiterhin bei 65 mio. - negativ
4. Die kurzfristigen Verbindlichkeiten liegen mit 161 mio. deutlich über den Forderungen aus LL i. H..v. 46 Mio. - negativ
5. Die liquiden Mittel liegen bei erbärmlichen 7 Mio. Damit bekommt man nicht viele Projekte finanziert -negativ
6. Zudem gibt es kurzfristige Finanzschulden von 20 Mio. - negativ
7. Die Gesellschaft erwartet im Ausblick einen rückläufigen Umsatz für das Gesamtjahr - negativ

Fazit: Die Nettoverschuldung liegt weiterhin unerträglich hoch. Deutlich über 100 Mio. Damit liegt der EV bei über 140 Mio. Euro.
Bei einer EBIT-Marge von 5% macht Wild Bunch vielleicht 6 Mio. Plus, Nach Zinsen dann vielleicht leicht über Null.
Für eine solche Gesellschaft zahle ich nicht mehr als 0,5x Sales. Macht 60 Mio. EV-Bewertung. D. h. der faire Wert der Aktie liegt deutlich unter dem heutigen Kurs.
Dazu bleibt weiterhin die katastrophale IR-Arbeit - die im HJ-Berich sogar noch gelobt wird. Das Theater um das Testat für 2015 ist immer noch nicht beendet. Das Umfeld - die Aktionärsstruktur - lädt auch nicht zum Einstieg ein. Mehrfach-Pleitier Windhorst ist sicherlich kein Argument zu kaufen. Im Gegenteil.
Ja, die Gesellschaft braucht eine grosse KE. Die geht nicht ohne Kapitalschnitt. Ich tippe auf 5:1. Schnitt. Nur mit einem Schnitt kann die Aktie den Pennystockstatus verlieren. Anders nicht.  

Von welcher Firma schreibst du hier?

Und von welchen Zahlen?

Danke  

Ich habe alle Berichte genau gelesen. Insbesondere der "Nachtrag" für 2015 fiel ja super soft aus.
Einige Investoren hatten hier schlimme Dinge erwartet. Warum hat deloitte für 2015 soooo lange gebraucht wenn im Endeffekt NICHTS revidiert wurde?

Die schei....-Bude sollte man mit Klagen überziehen!

Zu den wild bunch Zahlen:

ich bin sehr zufrieden, der Turnaround ist voll im Gang. Nun wurde bereits im
ersten Halbjahr 2017 ein positives ebit von 2,7 Mio erreicht. Für das gesamte Jahr
ist eine Steigerung von 50% zum Vorjahr möglich.

Der Umsatz ging leicht zurück auf 48Mio, Vorjahr 50 Mio. Es wurde erklärt warum,
der Fokus liegt auf 2018 und einem Umsatzsprung.

Auch der Cashflow liegt trotz etwas niedrigerer Umsätze auf dem Niveau vom Vorjahr.

Die Bank Leumi wird ganz genau geprüft haben, warum sie an wild bunch eine Kreditlinie bis zu 100Mio ? herausgeben würde...  

hör endlich auf mit Deiner unerträglichen Propaganda für diese Firma!
Wenn DU so begeistert bist, dann kauf so viele Aktien, bis sie Dir bei den Ohren wieder raus kommen. Mach Dein Glück, aber hör auf Phrasen zu dreschen.

 

wild bunch ist einer der aussichtsreichsten Nebenwerte für 2018!
Nur meine Meinung, aber die kann ich begründen!

Ich bin zufriedener Aktionär, denn der Turnaround ist voll im Gang.
Nun wurde bereits im ersten Halbjahr 2017 ein positives ebit von 2,7 Mio
erwirtschaftet. Für das gesamte Jahr ist eine Steigerung des ebit von 50% zum Vorjahr möglich.

Der Fokus liegt nun auf 2018 und einem Umsatzsprung.
Weiterhin wird die EK-Basis gestärkt werden, und die Verschuldung
wird weiter sinken.

Der Markt wird hier in den nächsten Monaten zu einer fairen Bewertung kommen!
 

Der" Miesepeter" verbreitet immer nur schlechte Laune.
Da ist wohl jemand mit seiner Gesamtsituation unzufrieden!  

Hast Du schon die Ausführungen von xoxos oder selbst die ganzen Daten gelesen?

Findest DU da alles wunderbar und schwer in Ordnung oder erscheint Dir die ganze Hinhalte- und Versemmelungstaktik bei wb auch ein wenig (gelinde) schwach?

Wieso bin ich ein Miesepeter, wenn ich diese Lobeshymnen von speed star nicht mehr aushalte?

wb verarscht seine Aktionäre nach Strich und Faden, aber ich bin ein Miesepeter?

Wenn Du der Meinung von Speed Star bist, dann könnt Ihr gemeinsam einen Fanclub gründen.  

Im Fanclub bin ich ja schon,da ich aktiver Aktionär bin.
Sicherlich ist nicht alles rosig.
Nur deine Aufregung verstehe ich nicht,du hast doch alle Aktien verkauft!
 

zur HV?

Da können wir uns alle treffen und kostenlos Café trinken auf wild bunch kosten,

yeah !!!  

Dieses Jahr noch!!!! Zumindest war so die letzte Info !!!  

Ariva hat die Kennzahlen bis Halbjahr 2017 von Wild Bunch aktualisiert, sehr gut.
Jetzt fehlen nur noch die Termine für die Hauptversammlung und für den Geschäftsabschluss 2017.  

Danke für die Info!

Daumen hoch !!!  

Danke!  

erhöht seine Preise übrigens um 10%!!!!!  

kann für wild bunch nur positiv sein!

Wild bunch TV soll auch die nächsten Serien mit ordentlicher Marge an Netflix verkaufen...!  

wie erwartet über einem Euro...!  

Kennzahlen	Wild Bunch AG	Constantin Medien AG
Kurs in ?	0,425	2,145
Buchwert in ?/Aktie	1,07	0,47
Eigenkapitalquote in %	27,77	9,33